核心摘要
2023年前三季度，长三角地区政府资金类LP出资规模占总量的63%，同时企业投资者的出资笔数最多，小额多笔出资，长三角区域的企业投资者更为活跃。
2023年前三季度，长三角地区四省市（上海市、浙江省、江苏省、安徽省）中，从出资笔数来看，企业投资者类LP和政府资金类LP仍为活跃出资人，浙江省居于首位。
从出资规模来看，浙江省居于首位，同时，政府资金类LP在长三角区域四省市中均占比最大，安徽省政府资金类LP出资规模高达764.04亿元。
2023年前三季度，长三角地区LP出资结构与全国略有差异，政府资金类LP出资规模占总量的63%延续最高出资规模，同时企业投资者的出资笔数最多，小额多笔出资，长三角区域的企业投资者更为活跃。
2023年前三季度LP出资笔数呈连续下降趋势。长三角地区2023年前三季度的出资规模中二季度以1359亿元位居榜首。
数据来源：执中ZERONE
2023年前三季度，长三角地区各季度LP出资笔数分布中，企业投资者类LP的出资笔数最多，单季度接近400笔，其次是政府资金类LP。前三季度LP出资规模分布中，政府资金类LP的出资规模仍占据首位，在二季度占据了该季度出资规模总量的64%。
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2023年前三季度，长三角地区四省市（上海市、浙江省、江苏省、安徽省）中，从出资笔数来看，企业投资者类LP和政府资金类LP仍为活跃出资人，浙江省居于首位。从出资规模来看，浙江省居于首位，同时，政府资金类LP在长三角区域四省市中均占比最大，安徽省政府资金类LP出资规模高达764.04亿元。
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2023年前三季度，长三角地区41市中活跃度较高的为上海市、合肥市、苏州市位居前三，出资规模相对较大。
综合前三季度数据，地区内出资规模具有一定波动性，上海市在一、二季度均位列榜首，但在三季度被合肥市取代。值得注意的是，合肥市在三季度崭露头角，成为出资规模的领先者。
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2023年前三季度，长三角地区LP偏好的投资机构呈现出多元化趋势。
各地区均有青睐的机构，例如上海的国盛资本，江苏的新鼎资本和锡创投，浙江的财通资本和普华资本，安徽的合肥产投集团和安徽国元基金，苏州的朝希资本，宁波的兰璞投资等。据执中数据显示，国盛资本是唯一一家在上海、江苏、浙江、安徽四个地区都榜上有名的投资机构。
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上海市
2023年前三季度，上海市企业投资者出资笔数占比最多，以机构LP出资额看，政府类资金仍占大比例；二季度保险业机构LP出资量激增占当季出资规模总量的45%，主要由于清一色险资参与九州启航基金设立，据新闻报道该基金为纾困基金。
据LP出资数据显示，2023年前三季度上海市各季度LP出资笔数呈现下降趋势，出资规模在二月份出现增长，三月迅速下降。
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从各季度出资笔数分布来看，2023年前三季度上海市各类LP的占比呈现相似的趋势，主要集中在企业投资类LP、VC/PE机构类LP以及政府资金类LP。
从各季度出资规模分布来看，2023年前三季度上海市各季度各类LP之间存在较大的差距。各季度政府类LP仍为重点出资人，同时，二季度保险业机构LP的出资规模为140亿元，占据二季度出资规模总量的45%。
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从LP出资笔数分布来看，2023年前三季度上海市企业投资者类LP占出资笔数总量48%。前三季度各类LP出资规模分布显示，政府资金类LP、企业投资者类LP以及保险业机构类LP的出资规模占总量81%。
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江苏省
2023年前三季度，江苏省企业投资者出资笔数较多，政府机构LP出资规模过半，是当地LP出资重要组成部分。整体来看，2023年前三季度江苏省LP出资规模及出资笔数出现回落。
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从各季度LP出资笔数分布来看，2023年前三季度，江苏省企业投资者LP、政府资金类LP以及市场化FOF出资活跃。
从各季度LP出资规模分布来看，2023年前三季度，江苏省政府资金类LP的出资规模量最大，一季度政府资金类LP以188.02亿元的出资规模占出资规模总量的61.57%。
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2023年前三季度，江苏省企业投资者类LP的出资笔数最多，占出资笔数总量的34%，占出资规模总量的18%。政府资金类LP的出资笔数在各类LP中排名第二，占出资笔数总量的30%，但其出资规模为143.09亿元，占出资规模总量的55%。
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浙江省
2023年前三季度，浙江省内企业聚集，企业投资者LP更为活跃，同时，设立多支引导基金政府资金LP出资规模超70%。
从各季度LP出资笔数及出资规模分布来看，2023年前三季度，浙江省各类LP出资在二季度表现强劲，出资规模达472亿元，出资笔数464笔。三季度有较大回落，出资规模降至222亿元，出资笔数356笔。浙江省出资规模以及出资笔数均呈现先上升后下降的势态。
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从各季度各类LP的出资结构来看，2023年前三季度，政府机构LP是浙江省的出资主力。二季度政府资金类LP在各季度的出资规模方面表现最为突出，使得该季度的出资规模总量在三个季度中位居首位。
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2023年前三季度，浙江省内企业投资者类LP出资455笔，占出资笔数总量的37%，发生130.54亿元的出资规模，占出资规模总量的13%。政府资金类LP以277笔出资完成701.44亿元的交易，占出资规模总量的72%。
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安徽省
2023年前三季度，安徽省内产业引导基金频频设立，致使省内出资人结构独特，政府资金LP从笔数和规模上均为地区出资重头，出资规模超80%。
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从出资笔数来看，2023年前三季度，安徽省各季度LP结构占比大致相同，排名前三的LP类型均为政府资金类LP、企业投资者类L和市场化FOF几乎占据每季度出资笔数总量的88%。银行业机构类LP在一季度仅有4笔出资笔数，出资规模却有33.50亿元，单笔出资交易金额较大。
从出资规模来看，2023年前三季度，安徽省政府资金类LP的出资规模一直保持最高水平，其中二季度的表现更为显著，出资规模达到314.07亿元，位居三个季度之首。
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期内，安徽省政府资金类LP总计出资296笔，出资规模高达764.05亿元，占出资笔数总量的59%，出资规模总量的80%。企业投资者类LP出资笔数为101笔，占出资笔数总量的20%，出资规模为84.71亿元，占出资规模总量的9%。
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苏州市
2023年前三季度中，苏州市各类LP出资规模在二季度巨幅收缩，企业投资者出资小额高频出资更为活跃，政府资金规模较大近60%。
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期内，苏州市LP各季度出资笔数的结构相同。
从出资规模来看，2023年一季度苏州市政府资金类LP出资规模为期内最高达74亿元，仅出资39笔，单笔近2亿。二季度各类LP出资规模均快速收缩，政府资金类LP的出资规模相比一季度减少69亿元，环比下降93%。
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2023年前三季度，苏州市政府资金类LP出资笔数为84笔，占出资笔数总量的27%，出资规模为106.93亿元，占出资规模总量的60%，为期内本市最重要LP出资人。
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宁波市
2023年前三季度，宁波市LP出资规模平稳，企业投资者为本市活跃LP巨头，政府资金单笔出资规模较高，市场化FOF出资规模增大。
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从出资规模来看，2023年前三季度，宁波市政府资金类LP出资规模没有出现显著优势，三季度市场化FOF出资规模出现大幅增长，占该季度出资规模总量的35.12%单笔出资规模较高。
从出资笔数来看，2023年前三季度，宁波市企业投资者类LP在各季度几乎占据了出资笔数二分之一。
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2023年前三季度，宁波市企业投资者类LP的出资笔数占出资笔数总量的53%，出资规模占据总规模34%。政府资金类LP的出资笔数占出资笔数总量的23%，出资规模占据总规模36%。
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